現在のアセットロケーション (2012-04-14)

現在のポートフォリオ

　さて、毎月15日前後に公開している「現在のアセットロケーション」です。今月は、「投信積立」への仕組み作りをめざしていろいろ作業してみました。

　3月中までは、信託報酬が安く運用も安定してそうだということで、「eMAXISシリーズ」が積み立てるのにはいいなと思っていたのですが、4月に「SMT(旧STAM)シリーズ」が信託報酬を値下げしたことによって、こちらが一気に一気に積立てるのにいい感じになりました。「eMAXISシリーズ」と比較すると、マネックス証券でポイントつくし、歴史が長いし、複数回の値下げ実績でこれからも値下げが期待できるし・・・という感じ。

　しかし、今積立を解除すると、「マネックス証券」「楽天証券」「SBI証券」「カブドットコム証券」で行われている「eMAXIS積立キャンペーン」の条件が満たせなくなってしまいますので、とりあえず、この先数か月は「eMAXISシリーズ」を積み立てていく予定です。

　最近、三井住友トラスト・アセットマネジメントの「SMTシリーズ」・「インデックスeシリーズ」や、三菱UFJ投信の「eMAXISシリーズ」、野村アセットマネジメントの「funds-iシリーズ」など、ノーロードのインデックスファンドシリーズ同士で、いい感じにサービスの向上の競争が行われています。

　それはそれで、投資家が有利になるので、とてもうれしいのですが、時期によってどれを買うと一番いいかって違ってきてしまう。積み立てていくということは、ファンドを絞り込むということになりますが、まだどれかのシリーズに思い入れがあったりするわけでもないし、絞り込むのはもうちょっと先送りにしたい。しばらく、積立は、キャンペーンの応募のみにして、あとは、手で購入していくのがいいのかなぁとか思ったりもします。

リスク資産のアセットロケーションの変化

資産クラス	前回の比率	現在の比率	目標
国内株式	32%	30%(↓)	18%
先進国株式	16%	18%(↑)	25%
新興国株式	6%	6%(→)	15%
国内債券	16%	15%(↓)	10%
先進国債券	24%	21%(↓)	15%
ハイイールド債	1%	1%(→)	4%
新興国債券	2%	4%(↑)	5%
国内REIT	3%	3%(→)	3%
海外REIT	1%	3%(↑)	5%
コモディティ	0%	1%(→	0%

国内外資産比率

クラス	前回比率	今回比率
国内資産	51%	47%(↓)
海外資産	49%	53%(↑)

株式債権資産比率

クラス	前回比率	今回比率
株式	62%	53%(↓)
債権	37%	40%(↑)
その他	1%	7%(↑)

前回からの売買履歴

	区分	名称	リンク
買	投信	セゾン・バンガード・グローバルバランスファンド	セゾン投信
買	投信	ニッセイ日本インカムオープン	ニッセイアセットマネジメント
買	投信	野村インデックスファンド・新興国債券・為替ヘッジ型	野村アセットマネジメント
買	投信	ｅＭＡＸＩＳ　バランス（８資産均等型）	三菱UFJ投信
買	投信	ｅＭＡＸＩＳ　国内リートインデックス	三菱UFJ投信
買	投信	ｅＭＡＸＩＳ　新興国株式インデックス	三菱UFJ投信
買	投信	ｅＭＡＸＩＳ　新興国債券インデックス	三菱UFJ投信
買	投信	ｅＭＡＸＩＳ　先進国リートインデックス	三菱UFJ投信
買	投信	ｅＭＡＸＩＳ　先進国株式インデックス	三菱UFJ投信
買	投信	ｅＭＡＸＩＳ　全世界株式インデックス	三菱UFJ投信
買	投信	ブラックロックゴールドファンド	ブラックロック
買	投信	コモディティトレンドオープン	ＩＴＣインベストメント・パートナーズ
売	投信	ＭＨＡＭ　Ｊ−ＲＥＩＴインデックスファンド	みずほ投信投資顧問

感想

　ロケーションについては、徐々に目標に近づいているとういう感じです。一度目標に近くなってしまえば、積立＋微調整のスポット購入という感じで運用できそうなので、引き続き、目標に近づけていこうかなと考えています。

emaxisで、積立開始

　SBI証券で、emaxisの積立を開始しました。積立額は、目標となるアセットロケーションに近づくような配分に。しかし、積立向きのインデックスシリーズについては、各社サービスの状況が刻々と変わっていくという状況なので、投信の定期的な購入の仕組みについては、SMTシリーズへの乗り換え、しばらくは手動で購入という方法も含め、検討中という感じです。